РУССКИЕ ФОНДЫ
Инвестиционная группа
Руководство
• Совет
директоров (2005)
Состав
Размещение ценных бумаг (организация,
андеррайтинг и др.)
Председатель Совета директоров
ВАСИЛЬЕВ Сергей Анатольевич
Руководитель департамента проектов в сфере недвижимости
Дмитрий Муравлев
Руководитель Управления по организации финансирования
Иван Руденко
СОВЕТ ДИРЕКТОРОВ
(2005)
Председатель
ВАСИЛЬЕВ Сергей Анатольевич
ИВАНОВ Сергей
БЕЙРИТ Константин Александрович
СОСТАВ (2005):
Брокерские
компании
Управление
активами
Пенсионные
фонды
Страховые
проекты
ОАО «Инвестиционная компания Проспект».
Генеральный директор – Дмитрий
Штейнсапир,
www.prospect.com.ru
ЗАО «Проспект Инвестментс» (Украина).
Президент – Владимир
Сиренко,
www.prospect.com.ua
Plasma Enterprises Ltd.
Генеральный
менеджер (buisiness-manager) – Дэн Мэй,
www.plasma-prospect.com
УК «Проспект».
Генеральный директор
– Игорь Лосавио,
www.ukprospect.ru
УК «Интерфинанс».
Директор –
Игорь Моргунов,
www.ific.ru
УК
“Проспект – Монтес Аури”
Главный управляющий
активами
КРАПЧИТОВ
Павел Акимович
С февраля 2006
НПФ «Первый национальный пенсионный фонд».
Президент – Виталий
Плотников,
www.1npf.com
НПФ «Благо».
Президент –
Александр Тулов,
www.npf-blago.ru
НПФ «Профпенсион».
Исполнительный
директор – Мария Комарова
НПФ «Твоя опора».
Исполнительный
директор – Мария Комарова
Страховая компания «Совита» (Солидарность для жизни).
Президент – Леонид Берестов,
www.sovita.ru
Страховое общество «Стандарт-резерв».
Генеральный
директор – Сергей Иванович ТИЩЕНКО, с декабря
2006
Бывший гендиректор Виктор ЮН
www.st-rez.ru
Страховая компания «Прямое страхование».
Генеральный директор – Сергей
Маршев,
www.direct-insurance.ru
В апреле 2004 года “Русские фонды”
обвинили инвестгруппу “АЛРОСА” в попытке вывода активов из “Алданзолота”.
Судебную тяжбу “Русские фонды” были намерены начать после собрания акционеров
“Алданзолота” 29 апреля, на котором рассчитывали занять три места из девяти. В
ИГ “АЛРОСА” свою причастность к выводу активов
опровергали.
ОАО “Алданзолото” –
крупнейшее в Якутии и девятое по величине в России золотодобывающее предприятие.
В 2003 году объем добычи составил 4,9 тонны золота. Выручка – $52,5 млн., чистый
убыток – $3,4 млн. Кредиторская задолженность компании составляет $51 млн., из
которых $23 млн. приходилось на долг перед Комдрагметом Якутии. 31% акций
компании принадлежало Комдрагмету Якутии, 25% – ИГ “Русские фонды”, 12,7% – ООО
“Куранахское золото”, 10% – Алданскому улусу, 6,9% – ОАО
“Нефтел”.
“Русские фонды” приобрели
блокпакет акций “Алданзолота” в декабре 2003 года. К этому времени добычу и
обогащение металла на всех объектах компании вела ее 100% “дочка” – ООО
“Горнорудная компания (ГК) “Алданзолото”. Это предприятие находилось под
управлением инвестгруппы “АЛРОСА”, чей контрольный пакет акций принадлежал
алмазодобывающей компании “АЛРОСА”.
Кроме того, на ИГ “АЛРОСА” были переоформлены все лицензии на разработку
Куранахского рудного поля, на котором работало
“Алданзолото”.
“Русские фонды” были
намерены добиваться возвращения активов в материнскую
компанию.
Гендиректор ИГ “АЛРОСА” Сергей
Выборнов сообщил, что его компания непричастна к выводу
активов из ОАО “Алданзолото”. По его словам, это решение принималось в 2002 году
менеджментом компании и республиканским Комдрагметом. (www.aksnews.ru
05.04.2004)
В апреле 2004 года “Русские фонды”
пригрозили подать в суд на западного партнера своего главного конкурента ИГ
“АЛРОСА” – ирландскую Celtic Resources Holdings, если та примет участие в
освоении месторождения Куранахское рудное поле в
Якутии.
Десять месторождений
Куранахского рудного поля: Боковое, Дорожное, Дэлбэ, Канавное, Новое,
Порфировое, Северное, Центральное, Южное и Яковутское – разрабатывало
“Алданзолото”.
Крупнейшими акционерами
созданного в 1995 году ОАО “Алданзолото” были якутский ГУП “Комдрагметалл”
(31%), ИГ “Русские фонды” (25%), ООО “Куранахское золото” (12,7%) и
администрация Алданского улуса (10%).
Скандал вокруг “Алданзолота” разразился в конце 2003 года, когда один из
миноритариев потребовал через суд признать недействительным переоформление всех
десяти принадлежавших ОАО “золотых” лицензий на дочернее ООО “ГК “Алданзолото”.
Весной 2004 года инициатором череды скандалов выступила московская
инвесткомпания “Русские фонды”, которая консолидировала 25% акций “Алданзолота”.
В марте 2004 года “Русские фонды” направили жалобу на имя президента Якутии
Вячеслава Штырова, фактически обвинив дочернюю структуру
“Алданзолота” в выводе активов
последнего.
Весной 2004 года глава
совета директоров ИГ “Русские фонды” Сергей Васильев
направил письмо на имя управляющего директора Celtic Resources Кевина Фу. В этом
письме он утверждал, что одна из сделок с участием ирландцев “ущемляет права
акционеров ОАО “Алданзолото”. Речь идет о планах Celtic приобрести активы ГК
“Алданзолото”, которые ИГ “АЛРОСА”, по данным “Русских фондов”, собиралась
обменять на акции Celtic Resources, доведя свою долю в ирландской компании до
контрольного пакета.
В 2003 году
ирландская Celtic Resources Holdings Plc. договорилась с ИГ “АЛРОСА” о передаче
той 23% своих акций в обмен на 50% акций Южно-Верхоянской горнодобывающей
компании (ЮВГК), разрабатывавшей крупнейшее в Якутии золоторудное месторождение
– Нежданинское.
В “Русских фондах”
заявили, что, со слов гендиректор ОАО “Алданзолото” Михаила Брука, существовал план передачи Celtic имущества ГК
“Алданзолото”, в том числе лицензий. По мнению “Русских фондов”, ГК
“Алданзолото” владела этими активами незаконно. В случае проведения сделки
“Русские фонды” обещали оспаривать ее в международных арбитражах.
(Коммерсант 07.04.2004)
В апреле 2004 года
“Алданзолото” заключило договоры с ГК “Алданзолото” о продаже всех своих
производственных активов. Документы были подписаны гендиректорами “Алданзолота”
Михаилом Бруком и ГК “Алданзолото” Сергеем
Туровским.
ООО “ГК “Алданзолото” было
учреждено в 2003 году как 100-процентная “дочка” ОАО “Алданзолото”. Тогда же
новой компании были переданы все лицензии на золотодобычу, принадлежавшие раньше
материнской структуре, а управление передано инвестгруппе
“АЛРОСА”.
В конце мая 2004 года Михаил
Брук подтвердил, что материнская компания должна была лишиться своих
золотодобывающих активов. По его словам, в мае 2004 года происходила их оплата и
передача ГК “Алданзолото”. Брук также сообщил, что в ходе состоявшейся в апреле
допэмиссии доля “Алданзолота” сократилась до 8,62 проц., а ИГ “АЛРОСА” составила
91,38 проц.
Брук утверждал, что передача
активов в руки ИГ “АЛРОСА” будет способствовать выводу компании из кризиса и
делалась с ведома мажоритарного акционера компании – Комдрагмета
Якутии.
По словам представителя ИГ
“АЛРОСА”, инвестгруппа рефинансировала кредиты Газпромбанка на 9,7 млн долл., а
также взяла на себя погашение долга “Алданзолота” перед Комдрагметом на сумму
24,5 млн долл.
Как сказал представитель
ИГ “АЛРОСА”, осталась неурегулированной задолженность “Алданзолото-лес” перед Газпромбанком на 10 млн долл., но на эту тему велись переговоры.
(Ведомости 01.06.2004)
26 мая 2005 на годовом
собрании акционеров ОАО “Алданзолото” четыре места в составе совета директоров
из девяти получили представители ИГ “Русские фонды”: Константин Бейрит, Андрей Исматов, Александр Миско и Эдуард Нейгебауэр. В
ходе собрания ИГ “Русские фонды” отказалась голосовать за утверждение годового
отчета ОАО “Алданзолото”.
ИГ “Русские
фонды” сообщила, что за период 2003-2004 гг. из ОАО “Алданзолото” были выведены
10 лицензий на право разработки месторождений Куранахского рудного поля, а также
практически все остальные активы. Их владельцем стала ООО “Алданзолото
Горнорудная компания”, создававшаяся в качестве дочерней компании ОАО
“Алданзолото”, но в 2005 году на 99,2 проц. принадлежавшей ИГ
“АЛРОСА”.
По данным ИГ “Русские фонды”
из годового отчета ОАО “Алданзолото” следовало, что компания находилась в
неожиданно тяжелом финансовом состоянии. В частности, валовая прибыль,
полученная по итогам 2003 года, сменилась чистым убытком в размере 36 млн руб.
Выручка по основной деятельности (драгметаллы) снизилась с 1,696 млрд руб. до
602,8 млн руб. Выпуск товарной продукции в физическом выражении упал более, чем
в три раза – с 4,87 тонны в 2003 г. до 1,44 тонны в 2004
году.
Как отмечала ИГ “Руские фонды”,
объем долгового бремени ОАО “Алданзолото” практически не снизился – на конец
2004 года он составил 1,16 млрд руб. против 1,4 млрд руб. годом ранее. Основные
средства за этот же период снизились в пять раз – с 504,8 до 103,4 млн руб.
Показательно, что ООО “Алданзолото ГРК”, куда были выведены активы, также
демонстрировало отрицательную динамику деятельности. По итогам января-апреля
2005 года компания снизила добычу золота на 25,5 проц. Это произошло на фоне
улучшения финансовых показателей других производителей драгметаллов, а также
растущих мировых цен на золото.
По
мнению ИГ “Русские фонды”, высказанному в ходе собрания акционеров ОАО
“Алданзолото”, главная причина нынешнего бедственного состояния компании
заключается в некомпетентности нынешнего генерального директора. С точки зрения
ИГ “Русские фонды”, основной целью передачи лицензий и другого имущества ОАО
“Алданзолото” был увод имущественного комплекса и финансовых потоков компании, а
не декларировавшееся в ходе этих действий “финансовое оздоровление ОАО
“Алданзолото” и создание “республиканского золотого холдинга”. (Финмаркет
07.06.2005)
В сентябре 2005 года инвестгруппа
“Русские фонды” заявила, что подала два иска в Арбитражный суд Республики Саха
(Якутии). По словам представителя “Русских фондов”, компания оспаривала как
создание ООО “Алданзолото Горнорудная компания”, так и передачу на баланс этой
компании имущества “Алданзолота”, которая была осуществлена в 2004 году. Общая
стоимость движимого и недвижимого имущества, переданного ГРК, по данным “Русских
фондов”, составляла 416,9 млн руб. В группе утверждали, что в среднем она была
занижена почти в 3,3 раза.
Кроме того,
в исковых заявлениях указывалось, что сделки по переводу имущества не получили
предварительного одобрения Совета директоров компании, а в отношении самого
имущества не было произведено рыночной оценки. (Ведомости
13.09.2005)
В
декабре 2005 года Арбитражный суд Якутии признал недействительной сделку по
отчуждению основных фондов ОАО “Алданзолото” в пользу ООО “Алданзолото ГРК” по
заниженным ценам. “Русские фонды” утверждали, что имущество “Алданзолота” было
приобретено за 727 млн руб., хотя Алданское БТИ оценило его на 40%
дороже.
Как пояснил представитель “Русских фондов”
Владимир Сысоев, суд счел, что генеральный директор АО Михаил Брук не имел права принимать решение о передаче активов в
одноименное ООО, поскольку являлся и его генеральным
директором.
Брук заявил, что не возглавлял ООО.
(Ведомости 22.12.2005)
3
марта 2006 года Апелляционная инстанция Арбитражного суда республики Саха
(Якутия) отменила решение Якутского арбитражного суда от 21 декабря 2005 года,
согласно которому вывод активов из ОАО “Алданзолото” был признан
незаконным.
ИГ “Русские фонды”, контролирующая более 35
проц. акций компании, считала, что в ходе рассмотрения дела в апелляционной
инстанции была нарушена судебная процедура и фактически компании не дали
возможности высказать свою позицию.
В исковом заявлении
оспаривалась сделка по продаже движимого и недвижимого имущества ОАО
“Алданзолото” на общую сумму 727 млн руб, произошедшая в 2004 году.
(Финмаркет 09.03.2006)
В феврале 2004 года Группа МДМ стала
владельцем блокирующего пакета акций ОАО “Якутскэнерго“,
ранее принадлежавшего инвесткомпании “Русские фонды”. (www.aksnews.ru
01.03.2004)
РАЗМЕЩЕНИЕ ЦЕННЫХ
БУМАГ
(организация, андеррайтинг и др.)
апреля 2003 был размещен второй выпуск векселей корпорации “МиГ“. Полугодовой займ объемом 300 млн руб. составляли
процентные векселя номиналом 1, 2, 3 и 5 млн руб. и доходностью 19
проц.
Организаторами займа выступили
инвестиционная группа “Русские Фонды” и ТИК “ЛЭНД”, соорганизаторами – АКБ
“Новикомбанк” и “Росбанк“.
В начале марта 2003 на рынке был успешно размещен первый
выпуск векселей корпорации “МиГ” с аналогичным объемом и параметрами, но
фиксированной доходностью 20 проц. Снижение процентной ставки было связано с
общей конъюнктурой рынка долговых инструментов.
Оба займа были частью программы заимствований, разработанной
специалистами ИГ “Русские фонды” совместно с представителями РСК “МиГ”.
Реализация первого этапа заключалась в выпуске векселей корпорации “МиГ” с целью
создания публичной кредитной истории на рынке ценных бумаг. Создание ликвидного
рынка векселей заемщика – главная задача данного этапа. Второй этап предполагал
выпуск облигационного займа с последующей заменой векселей на облигации.
Основным шагом второго этапа являлся выпуск облигаций на сумму 1 млрд. руб.
(Финмаркет 17.04.2003)
4 ноября 2003 года состоялось размещение выпуска рублевых
облигаций ОАО “Акрон“. Организатором займа выступило ОАО”Промышленно-строительный банк“.
Параметры выпуска: объем размещения – 600 млн рублей, срок
обращения – 2 года.
Эмиссионными
документами был предусмотрен досрочный выкуп облигаций через 1 год по требованию
владельцев облигаций.
По итогам
конкурса установлена ставка первого купона в размере 13.6% годовых. Эффективная
доходность – 14.31% годовых. Выпуск
размещен полностью в
ходе конкурса.
Соорганизаторы: ЗАО
“Райффайзенбанк Австрия”, ЗАО “Русские фонды”, ОАО “МДМ-Банк”
и ОАО АКБ “Ингосстрах-Союз“.
Финансовый консультант выпуска – ЗАО “Балтийское Финансовое
Агентство”. (МФД-ИнфоЦентр 4.11.2003)
В
декабре 2003 года РСК “МиГ” разместила 6-й вексельный займ
объемом 600 млн руб. Организатором займа выступила инвестиционная группа
“Русские Фонды” совместно с АКБ “Росбанк“.
Параметры
займа: полугодовые процентные векселя номиналом 1, 2, 3 и 5 млн рублей,
процентная ставка по которым составила 18%.
Предыдущие пять займов, объемом 300 млн руб. каждый, были
успешно размещены на рынке в 2003 г. Первый займ РСК “МиГ” был погашен 20
августа 2003 г., второй и третий – 14 октября и 17 декабря 2003 г.
соответственно. В декабре 2003 года на рынке также обращались два вексельных
займа со сроками погашения 25 декабря 2003 г. и 21 апреля 2004 г.
(МФД-ИнфоЦентр 19.12.2003)
9 июня 2004 года
на ММВБ состоялось размещение дебютного выпуска рублевых документарных купонных
облигаций ООО “МиГ-Финанс”, выпущенных под поручительство ФГУП РСК “МиГ“.
Объем выпуска
составлял 1 млрд рублей по номинальной стоимости. Срок обращения ценных бумаг –
5 лет, облигации имели полугодовые купоны. Ставки первых трех купонов равны и
определялись на конкурсе в дату начала размещения, ставки остальных купонов
устанавливались эмитентом. Параметры облигаций предусматривали пут-опцион
эмитента по цене 100 проц. от номинала сроком исполнения 15 декабря 2005
года.
В ходе размещения были поданы 34
заявки инвесторов. Общий объем спроса на аукционе составил более 995 млн рублей
с предлагаемой ставкой первого купона от 13,0 проц. до 22,0 проц., основная
масса заявок со ставкой в диапазоне от 15,4 проц. до 16,0 проц. годовых. Ставка
первого купона, определенная эмитентом, составила 16,0 проц. от номинала.
Эффективная доходность облигаций к полутарогодовому пут-опциону составила 16,64
проц. годовых.
Весь облигационный
выпуск был реализован в первый день размещения.
Организаторами и андеррайтерами выпуска были ОАО Внешторгбанк, ОАО АКБ “РОСБАНК” и ЗАО
“Русские Фонды”.
Со-андеррайтерами
выпуска выступили КБ “Москоммерцбанк” и ИК “Универ”.
Агентом по размещению выпуска был назначен ОАО АКБ “РОСБАНК“. (Финмаркет 10.06.2004)
28 декабря 2004 на ММВБ состоялось размещение
выпуска облигаций ОАО “Салют-Энергия” объемом 3 млрд руб.
Номинальный объем выпуска облигаций ОАО “Салют-Энергия”
составлял 3 млрд рублей. Срок обращения облигаций – 3 года, купонный период – 6
месяцев, выкуп облигаций по требованию владельцев предусмотрен через 1 и 2
года.
Организаторами и андеррайтерами
выпуска были ОАО “Промышленно-строительный банк“, ОАО Внешторгбанк и ОАО АКБ “РОСБАНК“,
Cо-организатором выпуска являлся КБ “НАЦПРОМБАНК” (ЗАО). Со-андеррайтерами
выпуска выступали ЗАО “НОМОС-БАНК“, АБ “ИБГ НИКойл” (ФК УРАЛСИБ), ОАО АКБ “ЕВРОФИНАНС-МОСНАРБАНК“,
ОАО “Россельхозбанк“, АКБ “СОЮЗ“, ООО
“БК “РЕГИОН”, КБ “Национальный стандарт”, ИГ “Русские фонды”, АБ “ОРГРЭСБАНК”
(ОАО). (Финмаркет 29.12.2004)
12 октября
2005 года Всероссийский банк развития регионов завершил
размещение облигаций ОАО “Волгабурмаш” объемом 600 миллионов рублей, срок
обращения которых 1092 дня (3 года). Ставка по первому купону определена в
размере 11,1% годовых.
ОАО “ВБРР” выступил как организатор и андеррайтер этого
выпуска.
Со-андеррайтерами выпуска
облигаций являлись ОАО КБ “Самарский кредит“, ЗАО “Русские
Фонды”, Ханты-Мансийский банк, АКБ “Союз“, КИТ Финанс Инвестиционный банк, ОАО
“Инвестиционная компания ИК РУСС-ИНВЕСТ“, ЗАО “ИК
“Газинвест”. (Сbonds 12.10.2005)
9
марта 2006 года ИГ “Русские фонды” начала размещение второго транша вексельного
займа ОАО “Металлсервис” – ведущего металлотрейдера России. Объем выпуска
векселей составляет 900 млн. руб., срок погашения – до 1 года. Организатором
вексельной программы выступала ИГ “Русские фонды”.
Первый
транш вексельного займа ОАО “Металлсервис” был размещен ИГ “Русские фонды” в
октябре 2005 года. Объем размещения составил 300 млн. руб., срок обращения
векселей – 6-12 месяцев. (Сbonds 09.03.2006)
В
марте 2006 года на ФБ ММВБ состоялось размещение облигаций ООО
“Моторостроитель-Финанс” на сумму 800 млн рублей. Дата погашения:
19.03.2009.
Ставка 1 купона по облигациям ООО
“Моторостроитель-Финанс” была утверждена в размере 12,00%
годовых.
Организаторы выпуска – КИТ
Финанс Инвестиционный банк, ОАО ФОНДСЕРВИСБАНК. Со-андеррайтеры: Банк Уралсиб, НОМОС-Банк, ИГ Русские
фонды, Алор-Инвест, Банк СОЮЗ, ИК Русс-инвест. (Cbonds 23.03.2006)
В декабре 2005 года инвестиционный консорциум TBIH-“Русские
фонды” завершил сделку по приобретению контрольного пакета страховой компании
“Солидарность для жизни” (брэнд – “Совита”).
После
завершения сделки консорциум приступил к формированию страховой группы
“Стандарт-Резерв”. Первоначально планировалось, что в него войдут компании
“Стандарт-Резерв”, “Прямое страхование” и “Совита”.
Процедура формирования страховой группы была запущена после того, как 15 декабря
2005 года консорциум приобрел 33.6% акций компании “Совита” – одного из лидеров
на рынке обязательного медицинского страхования. Ранее консорциум владел
блокирующим пакетом акций компании. Кроме того, одновременно владельцем
блокирующего пакета акций “Совиты” (26.65%) стала страховая компания
“Стандарт-Резерв” – дочерняя структура консорциума. (AK&M
22.12.2005)
В январе 2006 года представители “Русских фондов”, “Химпрома”
и двух компаний, представлявших интересы холдинга Дмитрия Мазепина
“Конструктивное бюро” заявили, что из-за противодействия Южного межрегионального
отделения РФФИ некоторые претенденты на покупку 100% акций Новочеркасского
завода синтетических продуктов не смогли в срок подать документы для участия в
аукционе.
Срок подачи заявок на участие в торгах истек 11
января 2006 года, торги были назначены на 18 января. (Ведомости
12.01.2006)
В 2006 году “Русские фонды” и “Строительные компании
Мазанова” строили бизнес-центр класса А “Пять морей” на ул. Нижнебульварной в
Ростове-на-Дону. Об этом сообщил пресс-секретарь “Русских фондов” Роман
Жук.
По его словам, сумма вложений обеих компаний должна
была превысить $30 млн, строительство делового центра должно было завершиться к
концу 2008 г.
Участок под строительство “Пяти морей”
площадью около 1 га находился в собственности “Строительных компаний Мазанова”.
Об этом сообщила управляющий партнер группы Анжела
Каримова.
Общая площадь бизнес-центра составляла 37 000
кв. м: 15 900 кв. м должны были занять офисы, на остальной части – размещались
подземный паркинг на 180 машино-мест, конференц-зал, кафе, банк, фитнес-центр.
Сроки окупаемости и предполагаемые арендные ставки в компаниях не
называли.
В ГК “Строительные компании Мазанова” входили
“Реставратор”, “Монолит-М”, “Строитель-М”, Завод металлопластиковых
конструкций-М, “Алюминиевый век”, Архитектурно-проектное бюро Мазанова.
Учредители – Валерий Мазанов и Анжела Каримова. (Ведомости – Ростов-на-Дону
02.06.2006)
| Адрес: 123001, Москва, Трехпрудный переулок 9 стр.1 тел.: +7 (495) 725-55-15, 725-55-25, 937-33-63 Факс: (495) 937-33-60 Интернет: www.rusfund.ru |